Termina hoje prazo para investidor reservar ações ordinárias da Tivit

O investidor interessado em participar da oferta pública inicial (IPO, na sigla em inglês) da Tivit tem até hoje para fazer seu pedido de reserva junto a uma corretora consorciada. O desembolso mínimo para a compra de ações da empresa de terceirização e tecnologia da informação é de R$ 3 mil.

De acordo com o cronograma estimado da oferta, o preço por papel será definido no dia 24 e as ações começam a ser negociados na segunda-feira, dia 28 de setembro, sob o código TVIT3.

O varejo ficará com o mínimo de 10% e o máximo de 20% das ações ofertadas. No caso de a demanda superar a oferta, o procedimento de rateio será diferenciado. O modelo, que não era observado há mais de um ano, divide os investidores em “com prioridade de alocação” e “sem prioridade de alocação”.

O direito à prioridade depende de dois fatores, a requisição de tal classificação e o atestado de bom comportamento. Ou seja, será atendido primeiro aquele investidor que não tiver “flipado” (no jargão de mercado, vendido as ações no dia da estreia) nas últimas quatro ofertas públicas.

Depois de duas tentativas frustradas por condições adversas de mercado, a companhia volta à bolsa com uma oferta secundária (papéis em poder dos sócios) que pode passar de R$ 900 milhões. Serão ofertadas 38.304.446 ações ordinárias (ON, com direito a voto), ou o equivalente a 43,04% do capital da Tivit. O preço estimado vai de R$ 16,50 a R$ 20,50. O total ofertado pode ser acrescido de lote suplementar de 15% dependendo da demanda. Tomando como base o teto da estimativa de preço e a colocação integral das ações suplementares, a distribuição chega aos R$ 903 milhões.

Vale ressaltar que, por ser oferta secundária, todo o dinheiro obtido com a venda dos ativos vai para o bolso dos acionistas vendedores, grupo formado por empresas controladas pela Votorantim Participações, que detém o controle indireto da Tivit, Pátria Investimentos e pessoas físicas que trabalham na companhia, como Luiz Mattar, presidente e integrante do conselho de administração.

No lado operacional, a companhia conta com 300 clientes em carteiras, sendo 150 deles empresas multinacionais. Para dar suporte a esses clientes, em 2008 e 2009, a Tivit abriu escritório nos Estados Unidos e na França. A empresa considera seu faturamento como previsível, justificando que 90,8% das receitas do primeiro semestre vieram de contratos com prazo de pelo menos 24 meses.